تُرجمت هذه المقالة آليًا. النسخة الأصلية متاحة باللغة الإنجليزية.
وصلت الحزمة إلى بانكوك عام 1997، وإلى موسكو عام 1998، وإلى بوينس آيرس عام 2001، وإلى أثينا عام 2010. وفي كل مرة جاءت الشروط تنويعات على لحن واحد: خفض الإنفاق العام، ورفع أسعار الفائدة حيثما وُجدت عملة وطنية يُدافَع عنها، وبيع أصول الدولة، وكل ذلك في اقتصاد يبقى مفتوحًا أمام رأس المال الأجنبي. وسارت التداعيات السياسية في مسار مشترك. فالحكومة التي قبلت الحزمة سقطت أو فقدت مصداقيتها، والسياسة التي جاءت بعدها قامت ردَّ فعل عليها، وقد صاغتها في تايلاند والأرجنتين واليونان حركاتٌ وقفت مباشرةً في وجه تلك الشروط.
تمتد الأحداث الأربعة عبر ثلاث قارات وثلاثة عشر عامًا، ومع ذلك نادرًا ما ترويها الكتابات الشائعة عن هذه الأزمات قصةً واحدة. تُصنَّف القطيعة السياسية في تايلاند تحت باب الشعبوية في جنوب شرق آسيا، والانهيار الروسي تحت باب علل ما بعد الحقبة السوفيتية، والأرجنتين تحت البيرونية (كأن الكلمة تفسّر المشكلة بدل أن تكتفي بتسميتها)، واليونان تحت سوء إدارة الديون الأوروبية. فيغدو كل حدث قصة إقليمية لها أسبابها الخاصة وعواقبها السياسية وعلاجاتها. وقد رصد علماء السياسة الاحتجاجات التي تعقب برامج التقشف، واختبروا ما إذا كانت قروض صندوق النقد الدولي والبنك الدولي تُسقط الحكومات، فجاءت النتائج مشروطة ومتباينة. أما خارج هذه الأدبيات المتخصصة، فلا يحمل النمط اسمًا مشتركًا.
إن تسمية كل واحد من هذه الأحداث «أزمة»، كأنه ظاهرة جوية أو قضاء وقدر، اختيار، وكذلك تصنيفها كلًّا على حدة؛ وكلا الاختيارين يخدم مصالح بعينها. وحين تُروى الحالات الأربع معًا، تعود عملية الإنقاذ نفسها إلى قلب القصة.
ما الذي تفعله الحزمة المعيارية
تشترك برامج الأزمات التي يطبّقها صندوق النقد الدولي، والتي تُجمع عادةً تحت اسم التكيّف الهيكلي، في ثلاثة مكوّنات أساسية، وما يفعله كل منها على أرض الواقع يفسّر لماذا تمضي التداعيات السياسية في الاتجاهات نفسها مرة بعد مرة.
المكوّن الأول هو التقشف المالي. يُخفَّض الإنفاق الحكومي لتحقيق فوائض أولية. والغاية المعلنة هي القدرة على تحمّل الدين. أما عمليًا، فالمال الذي كان يموّل المستشفيات والمدارس والدعم يذهب بدلًا من ذلك إلى خدمة الدين الخارجي: يتحمّل السكان في الداخل التخفيضات، بينما يتسلّم الدائنون في الخارج المدفوعات.
المكوّن الثاني هو رفع أسعار الفائدة. تُرفع الأسعار، في الظاهر للدفاع عن العملة وكبح التضخم. وفي اقتصاد تعتمد فيه الشركات والمزارعون على الائتمان المصرفي، يكون الأثر متوقعًا: تقفز تكاليف الاقتراض، وتنهار الأعمال الهامشية، ويجد المدينون في الأرياف أنهم عاجزون عن الوفاء بالتزاماتهم. وتُعرض الأصول بأسعار البيع الاضطراري، والأقدر على اقتناصها هم من يملكون عملة صعبة أو ائتمانًا فائضًا، وكثيرًا ما يكونون مستثمرين وصناديق أجنبية. أما الملّاك المثقلون بالديون الذين يبيعونها، فقلّما يكونون في عدادهم.
راقب جوزيف ستيغليتز الأزمة الآسيوية من داخل البنك الدولي، حيث شغل منصب كبير الاقتصاديين. وفي عام 2002 رأى أن وصفات صندوق النقد الدولي القائمة على أسعار الفائدة المرتفعة دفعت الشركات المثقلة بالديون في شرق آسيا إلى الإفلاس بالآلاف، وحوّلت ذعرًا ماليًا إلى ركود عميق، تاركةً الأصول المتعثرة على الطاولة لمن بقيت في يده عملة صعبة.
المكوّن الثالث هو الخصخصة القسرية. فتحت الضغط المالي، حين تخفّض الحكومة الإنفاق وترفع أسعار الفائدة فيما ينكمش اقتصادها، تُطرح أصول الدولة للبيع. ونادرًا ما يكون المشترون الذين في أيديهم السيولة هم المدّخرين المحليين الذين فقدت أموالهم قيمتها للتو. وقد تنتقل البنية التحتية والمرافق العامة والموانئ والمصارف من أيدٍ عامة أو محلية إلى ملّاك أجانب بأسعار تحدّدها سوق متعثرة.
والتوقيت مهم أيضًا. فعمليات البيع تُدرج في البرامج ذاتها التي تفرض الانكماش المالي وجفاف الائتمان، فتجري فيما أسعار الأصول تهبط والبائعون في ضائقة يائسة. والحكومة التي تخفّض الإنفاق، وتراقب عملتها تتهاوى، وتواجه أزمة في الخدمات الاجتماعية، كل ذلك في آن واحد، ليست في موقع قوة يسمح لها بالتفاوض على شروط بيع موانئها وشركات الكهرباء فيها.
ويفسّر هيكل الحوكمة في صندوق النقد الدولي مصالحَ مَن يحمي هذا الترتيب. تملك الولايات المتحدة نحو 16.5 في المئة من القوة التصويتية في الصندوق. ولأن القرارات الكبرى تتطلب أغلبية خاصة تبلغ 85 في المئة، فإن هذه الحصة تعادل حق نقض فعليًا. وتملك مجموعة السبع مجتمعةً قرابة 41 في المئة. والأصوات تتبع الحصص، فتحظى أكبر الدول الدائنة بالثقل الأكبر.
ماليزيا، 1998: المسار البديل
حين بلغت الأزمة الآسيوية ماليزيا، شدّدت الحكومة سياستها أولًا من تلقاء نفسها. ثم في سبتمبر 1998 سلك رئيس الوزراء مهاتير محمد الاتجاه المعاكس: رفض الاستعانة بصندوق النقد الدولي، وثبّت سعر الرينغيت عند 3.80 مقابل الدولار، وفرض قيودًا شاملة على رأس المال لوقف هروب الأموال، وخفّض أسعار الفائدة بدلًا من رفعها. وتعافت ماليزيا سريعًا، وتوصّل الاقتصاديان إيثان كابلان وداني رودريك لاحقًا إلى أن سياسات ماليزيا، مقارنةً ببرامج صندوق النقد الدولي، حققت تعافيًا أسرع وتراجعًا أقل في التوظيف والأجور الحقيقية. والاعتراض البديهي أن ماليزيا كانت حالة خاصة، وأن كوريا وتايلاند تعافتا في الوقت نفسه تقريبًا؛ فيجيب الاقتصاديان بأن أزمة ماليزيا كانت لا تزال تتعمق حين كانت أزمتا البلدين الآخرين قد خفّت حدّتهما.1997: القالب
ظل البات التايلاندي مربوطًا بالدولار طوال منتصف التسعينيات، وهو ما ناسب الدائنين الأجانب الذين يُقرضون اقتصادًا سريع النمو، لكنه حجب هشاشة كامنة في الحساب الجاري. وحين انعكس اتجاه تدفقات رأس المال، استنزف بنك تايلاند احتياطياته في الدفاع عن الربط. وفي 2 يوليو 1997 استسلم وعوّم العملة. فهوى البات على الفور وواصل الهبوط أشهرًا. وفي غضون أسابيع كانت العدوى التي أعقبت ذلك قد اجتاحت المنطقة.
جمع صندوق النقد الدولي حزمة بقيمة 17.2 مليار دولار لتايلاند، بالاشتراك مع البنك الدولي ومقرضين إقليميين، مشروطةً برفع أسعار الفائدة وتشديد السياسة المالية وإغلاق المؤسسات المالية المعسرة. وسقطت حكومة تشافاليت يونغتشايوت، التي كانت قد قبلت الشروط، في نوفمبر 1997. وتولّى الديمقراطيون بقيادة تشوان ليكباي الحكم وأداروا عملية التكيّف.
سجّل تاكسين شيناواترا حزب «تاي راك تاي» («التايلانديون يحبون التايلانديين») في يوليو 1998. وكان الاسم في حد ذاته موقفًا سياسيًا: إشارة مباشرة إلى ما بدا تفريطًا في السيادة الاقتصادية الوطنية. وبدا كثير من برنامج الحزب ردًّا على الحزمة. فقد وفّرت صناديق تنمية القرى الائتمانَ حيث خنقته زيادات أسعار الفائدة، وعالج تأجيل سداد ديون المزارعين حالاتِ الإعسار التي ولّدتها بيئة الفائدة المرتفعة. وذهب برنامج الرعاية الصحية بثلاثين باتًا أبعد من ذلك، إذ مدّ التغطية إلى ملايين التايلانديين الذين لم يحظوا قط بتأمين صحي. وفاز تاي راك تاي بـ248 مقعدًا من أصل 500 في انتخابات يناير 2001، وشكّل ائتلافًا يسيطر على نحو 325 منها. وأصبح تاكسين رئيسًا للوزراء في فبراير من ذلك العام.
كانت شعبوية تاي راك تاي مقترحًا في السياسات العامة: برنامجًا سياسيًا بُني ردًّا مباشرًا على ظروف محددة صنعتها الحزمة. أما منتقدو تاكسين فعاملوها على أنها ضرب من شراء الأصوات، يوزّع فيه رجل أعمال ثري المنافع على قاعدة ريفية أقل حنكة من أن ترى المخاطر المالية بعيدة المدى.
تتطلب تلك القراءة أن تنسى أن المخاطر المالية بعيدة المدى التي رصدها المنتقدون كان يديرها صندوق النقد الدولي في السنوات السابقة مباشرة، وأن تلك الإدارة أنتجت بطالة جماعية وإفلاسات في الأعمال وانهيار حكومة. فالتايلانديون في الأرياف الذين صوّتوا لتاي راك تاي كانوا يختارون، اختيارًا عقلانيًا، برنامجًا يعالج مباشرة الظروف التي صنعها البرنامج السابق.
وسارت إندونيسيا على المسار نفسه بوتيرة أسرع. فقد هبطت الروبية إلى نحو سدس قيمتها قبل الأزمة. وجمع صندوق النقد الدولي وشركاؤه حزمة دولية بقيمة 43 مليار دولار، مشروطةً بتشديد السياسة النقدية وإعادة هيكلة القطاع المصرفي وخفض دعم الوقود والغذاء، وهو الشرط الذي تبيّن أنه الأشد قابلية للانفجار.
كان خفض دعم الوقود منصوصًا عليه في برنامج صندوق النقد الدولي، لكن الصندوق كان قد وافق على تطبيقه تدريجيًا. وفي أوائل مايو 1998 فرضه سوهارتو دفعة واحدة، واثقًا من أنه ممسك بزمام الأمور، خلافًا لنصيحة الصندوق نفسه، فجاء الرد فوريًا. اندلعت أعمال شغب في جاكرتا وميدان وسوراكارتا. وفي 12 مايو أطلقت قوات الأمن النار على طلاب محتجين في جامعة تريساكتي في جاكرتا، فقتلت أربعة منهم. وسرّعت الوفيات وتيرة الاحتجاجات. وبدأ داعمون عسكريون رئيسيون ينشقّون. واستقال سوهارتو في 21 مايو، منهيًا 32 عامًا من الحكم.
في إندونيسيا كانت السلسلة قصيرة: شرط من شروط صندوق النقد الدولي، يطبّقه فجأة نظام ظن نفسه بمنأى عن المساس، أحدث صدمة في الأسعار، وأنهت الاحتجاجات التي أشعلتها حكمَ سوهارتو.
وفي كوريا الجنوبية، صار الناس يُلقون باللوم على الصندوق نفسه فيما يحلّ بهم، وثبت أن هذا الحكم باقٍ. وخلص مكتب التقييم المستقل التابع لصندوق النقد الدولي لاحقًا إلى أن التشديد المالي الأولي الذي تضمنه البرنامج في كوريا الجنوبية لم يكن ضروريًا.
«أزمة صندوق النقد الدولي»: كيف سمّتها كوريا الجنوبية
في الخطاب العام الكوري، يُطلق على عامي 1997–1998 عادةً اسم IMF sat'ae، أي «أزمة صندوق النقد الدولي». ويحمل الاسم حكمًا شعبيًا في مسألة السببية: فالأزمة شملت ما فُعل بالاقتصاد استجابةً لانهيار العملة. وهذا وصف دقيق لما عاشه السكان المتضررون بوصفه الحدث الحاسم. وقد أقرّ مقيّمو الصندوق أنفسهم لاحقًا بأن جزءًا من الدواء، أي الضغط المالي الأولي، لم يكن ضروريًا.روسيا والأرجنتين: تنويعتان
يُروى الانهيار الروسي عام 1998 عادةً على أنه قصة عن الأوليغارشيين واختلالات عهد يلتسين. وهذا الإطار يُسقط عقدًا كاملًا من السياق جعل أغسطس 1998 ممكنًا.
منذ عام 1992، جرى التحول الاقتصادي في روسيا بمشورة صندوق النقد الدولي ثم بتمويله لاحقًا، وكانت للأموال شروطها. وأُدير برنامج «العلاج بالصدمة»، القائم على التحرير السريع والخصخصة الجماعية وإلغاء ضوابط الأسعار، بوصفه حزمة واحدة بدعم من الدائنين الغربيين. وبحلول عام 1998، كانت سوق سندات GKO، أداة الدين الحكومي الروسية قصيرة الأجل، قد تحولت إلى وسيلة لتمويل العجز في غياب إيرادات ضريبية كان يُنتظر من التحرير أن يولّدها فلم يفعل. وحين هبطت أسعار السلع الأساسية عالميًا وبدأ رأس المال يخرج من الأسواق الناشئة في أعقاب الأزمة الآسيوية، وجدت الحكومة أنها عاجزة عن تجديد التزاماتها من سندات GKO.
في 17 أغسطس 1998، خفّضت حكومة رئيس الوزراء سيرغي كيرينكو والبنك المركزي قيمة الروبل، وجمّدتا مدفوعات سندات GKO في تخلّف فعلي عن سداد الدين المحلي، وفرضتا وقفًا لمدة 90 يومًا على سداد البنوك الروسية لمستحقات الدائنين الأجانب. وكان صندوق النقد الدولي والبنك الدولي واليابان قد اتفقوا في يوليو على حزمة بقيمة 22.6 مليار دولار مشروطة بزيادة الضرائب وخفض العجز وإصلاح نظام التقاعد. ورفض مجلس الدوما إقرار أجزاء أساسية من التشريعات اللازمة لتنفيذها. فأفرج الصندوق عن 4.8 مليارات دولار وحجب 800 مليون دولار احتجاجًا. وبعد أربعة أسابيع، تخلّفت روسيا عن السداد.
أكمل انهيار 1998 نزعَ الشرعية عن مشروع الإصلاح الليبرالي في عهد يلتسين بوصفه فكرة سياسية. فبحلول أغسطس ذلك العام، لم يعد لبرنامج الخصخصة والتحرير الذي وجّهه صندوق النقد الدولي أي رصيد شعبي باقٍ في روسيا. وبدلًا من الرخاء الذي برّر الاضطراب، جلب هيمنة الأوليغارشيين وعدم الاستقرار المالي وانهيارًا للعملة محا مدخرات الناس العاديين للمرة الثانية في عقد واحد. وأطاح الانهيار بحكومة كيرينكو، وأسقط مصداقية الإصلاحيين الذين راهنوا بسلطتهم على أن الاندماج في المؤسسات المالية الغربية سيجلب رخاءً مشتركًا.
فلاديمير بوتين، الذي عُيّن رئيسًا لجهاز الأمن الفيدرالي قبل الانهيار بشهر، أصبح رئيسًا للوزراء بعد عام، وانتُخب رئيسًا في مارس 2000. لم يكن الانهيار هو ما صنعه، لكنه ترك المشروع الليبرالي، بالصيغة التي منحه إياها العلاج بالصدمة المدعوم من صندوق النقد الدولي، بقلة من المدافعين، فصعد بوتين إلى المكان الذي أخلاه فشل ذلك المشروع. واحتفظ بجزء كبير من اقتصاد السوق، وتخلّى عن الوعد السياسي الذي جاء معه، وسدّد ديون صندوق النقد الدولي قبل موعدها عام 2005.
وإذا كان انكشاف روسيا قد جاء من السندات السيادية وتدفقات الأموال الساخنة، فإن انكشاف الأرجنتين جاء من ربط العملة. فنظام قابلية التحويل، أي التعادل بين البيزو والدولار الذي أُرسي عام 1991، حقق استقرار الأسعار بعد سنوات من التضخم المفرط، وغدا من المقدّسات السياسية. لكن الربط لم يكن قابلًا للاستمرار إلا ما دامت تدفقات رأس المال مواتية. وطوال أواخر التسعينيات، عمّقت شروط التقشف التي فرضها صندوق النقد الدولي ركودًا دون أن تعالج التنافر الجوهري بين سعر صرف ثابت مبالغ في تقييمه ووضع مالي آخذ في التدهور. وبحلول أواخر عام 2001، كانت الحكومة عالقة في حلقة مفرغة، تخفّض الإنفاق لبلوغ أهداف العجز بينما ينكمش الاقتصاد من حولها.
في ديسمبر 2001، فرضت الحكومة الكوراليتو، فقيّدت السحوبات المصرفية لوقف هروب رؤوس أموال كان قد استنزف الاحتياطيات بالفعل. وأصاب القيد مدّخري الطبقة الوسطى، أي الناس الذين وثقوا بالنظام، إصابة مباشرة وفورية. وتلت ذلك احتجاجات حاشدة. واستقال رئيسان في غضون عشرة أيام؛ وتعاقب على المنصب خمسة رجال في أقل من أسبوعين. وفي 23 ديسمبر، أعلن الرئيس المؤقت أدولفو رودريغيز سا أن الأرجنتين ستتوقف عن سداد ديونها الخارجية. كان ذلك تخلفًا عن سداد سندات بنحو 82 مليار دولار، وهو أكبر تخلّف سيادي عن السداد في التاريخ حتى ذلك الحين.
تولّى نيستور كيرشنر الرئاسة في مايو 2003 بنسبة 22 في المئة فقط من الأصوات، وهي أدنى نسبة نالها أي رئيس في تاريخ الأرجنتين. فقد انسحب كارلوس منعم، الذي كانت استطلاعات الرأي تنذره بهزيمة ساحقة، من جولة الإعادة، تاركًا نتيجة كيرشنر في الجولة الأولى تفويضه الوحيد. وكان البرنامج الذي خاض به كيرشنر الانتخابات صريحًا: تدخّل الدولة في الاقتصاد، وزيادة الأجور، وإعادة التفاوض على الديون بشروط أرجنتينية لا بشروط الدائنين. أما إعادة الهيكلة عام 2005، التي فرضت خسائر فادحة على الدائنين ومضت قدمًا رغم اعتراض صندوق النقد الدولي على شروطها، فقد قبلها حَمَلة نحو 76 في المئة من الديون المؤهلة، وصارت هي النموذج.
إن إم إل كابيتال ضد جمهورية الأرجنتين: الامتداد القانوني للآلية
اشترت مجموعة من صناديق التحوط، بقيادة إن إم إل كابيتال، سندات أرجنتينية بأسعار البيع الاضطراري بعد التخلف عن السداد، ورفضت المشاركة في عمليتي إعادة الهيكلة عامي 2005 و2010 اللتين قبلتهما الغالبية العظمى من الدائنين. ورفعت دعاواها أمام المحكمة الفيدرالية الأمريكية في المنطقة الجنوبية من نيويورك. وحكم القاضي توماس غريسا لصالحها، ثم أصدر أمرًا قضائيًا يمنع الأرجنتين من الدفع لدائنيها الذين قبلوا إعادة الهيكلة ما لم يُدفع للممتنعين كامل مستحقاتهم في الوقت نفسه. وفي الواقع، استخدم الحكم المحاكم الأمريكية لإنفاذ مطالبات الدائنين الأصلية في مواجهة دولة أعادت هيكلة ديونها. وأطلقت الحكومة الأرجنتينية على الممتنعين اسم «صناديق النسور». والتسمية مشحونة، لكن الاستراتيجية التي وصفتها كانت بسيطة. فقد اشترت هذه الصناديق ديونًا متعثرة بثمن بخس، وامتنعت عن الانضمام إلى إعادة الهيكلة الجماعية، واستخدمت محاكم نيويورك، التي كانت الأرجنتين نفسها قد قبلت اختصاصها حين أصدرت السندات، لانتزاع أحكام بالسداد الكامل، شاملًا الفوائد. وفي عام 2016 قبلت تسوية بنحو 75 في المئة من تلك المطالبة إضافة إلى الرسوم القانونية، أي أضعاف ما دفعته ثمنًا للسندات. وقد حملت الدعاوى منطق الحزمة في حماية الدائنين إلى قاعة محكمة في مانهاتن بعد سنوات من التخلف عن السداد.مرّت روسيا والأرجنتين بالضائقة نفسها، وخرجتا منها بسياسة مختلفة تمامًا. انتهت روسيا إلى انغلاق سلطوي؛ أما الأرجنتين فانتخبت حكومة خاضت الانتخابات ضد الدائنين وبقيت ضمن الديمقراطية الانتخابية. ولم يستعد النظام السياسي الذي أدار التكيّف توازنه في أيٍّ من البلدين. فقد دفعت الأحزاب والحكومات التي قبلت الشروط الثمن، كلها تقريبًا، ومعظمها دفعه غاليًا.
منطقة اليورو: الشروط نفسها، ولاية قضائية مختلفة
يبقى اعتراض واحد: أن هذه الأمور تحدث في بلدان ذات مؤسسات ضعيفة وحكومات فاسدة وسيادة قانون قاصرة. وقد حملت أزمة منطقة اليورو عام 2010 الحزمةَ نفسها إلى دول أعضاء في اليورو.
بدءًا من عام 2010، أدارت الترويكا المؤلفة من صندوق النقد الدولي والبنك المركزي الأوروبي والمفوضية الأوروبية برامج تكيّف في اليونان وأيرلندا والبرتغال وقبرص. وكانت الشروط مألوفة: خفض المعاشات التقاعدية، وتقليص أجور موظفي الخدمة المدنية، وخصخصة أصول الدولة. وفي إطار البرامج اللاحقة، باعت اليونان حصة مسيطرة نسبتها 51 في المئة في هيئة ميناء بيرايوس لعملاق الشحن الصيني المملوك للدولة كوسكو. وسُلّم أربعة عشر مطارًا إقليميًا إلى مشغّل تقوده شركة فرابورت. وأُرغم دافعو الضرائب الأيرلنديون، لا حَمَلة السندات الممتازة في البنوك الأيرلندية، على تحمّل الجزء الأكبر من تكاليف إنقاذ القطاع المصرفي. واتُّخذ القرار تحت ضغط شديد من البنك المركزي الأوروبي: فقد جعلت فرانكفورت أيَّ تمويل طارئ إضافي للبنوك الأيرلندية مشروطًا بانضمام أيرلندا إلى برنامج إنقاذ. وبلغت البطالة في اليونان 27 في المئة بحلول عام 2013. وتجاوزت بطالة الشباب 60 في المئة.
تترك الانهيارات المالية بصمة سياسية خاصة بها. ففي 20 اقتصادًا متقدمًا منذ عام 1870، ارتفعت حصص أصوات اليمين المتطرف بنحو 30 في المئة في المتوسط خلال السنوات الخمس التي تلي أزمة مالية نظامية، وهو ارتفاع لا يعقب حالات الركود العادية المماثلة في عمقها. وقليل من تلك الأزمات جاء مقرونًا ببرنامج من صندوق النقد الدولي، لذا لا تقول هذه النتيجة شيئًا مباشرًا عن الصندوق. لكنها تُظهر أن الأزمات المالية تحمل شحنة سياسية تفتقر إليها فترات الانكماش العادية، وتوحي الحالات الأربع بأن جزءًا منها يتعلق بمن يُرغَم على دفع ثمن الإنقاذ.
وقد جاءت أوروبا بعد عام 2010 على هذا النمط. حصلت الجبهة الوطنية الفرنسية على ما يزيد قليلًا على 4 في المئة من الأصوات في الجولة الأولى من الانتخابات التشريعية عام 2007. وبحلول الجولة الأولى من الانتخابات التشريعية عام 2012، في ذروة برامج التكيّف في منطقة اليورو، نالت قرابة 14 في المئة، أي أن حصتها من الأصوات بلغت ثلاثة أمثالها في خمس سنوات. وتأسس حزب البديل من أجل ألمانيا عام 2013 ردًّا صريحًا على أزمة منطقة اليورو، وتمحور برنامجه التأسيسي حول معارضة بنية خطط الإنقاذ. ودخل حزب الفجر الذهبي البرلمان اليوناني عام 2012 بنسبة 7 في المئة من الأصوات.
ولم يكن رد الفعل يمينيًا فحسب. فقد فاز سيريزا، ائتلاف اليسار الراديكالي اليوناني، في انتخابات يناير 2015 ببرنامج يقوم على إعادة التفاوض على شروط الترويكا. وبرز بوديموس في إسبانيا من رحم الأزمة نفسها. اختلف الاتجاه؛ أما ما تكرّر فكان القطيعة مع الأحزاب التي أدارت التكيّف. وقد دفعت تلك الأحزاب الثمن أيًّا كان موقعها على محور اليسار واليمين. فباسوك، حزب يسار الوسط الذي حكم اليونان معظم العقود الثلاثة السابقة، انهار من 44 في المئة عام 2009 إلى أقل من 5 في المئة عام 2015، بعدما كان الحزب الحاكم حين حلّ موعد التكيّف.
سيريزا واستفتاء 2015: تفويض ديمقراطي بلا مخرج
في أواخر يونيو 2015، دعا رئيس الوزراء من حزب سيريزا، أليكسيس تسيبراس، إلى استفتاء على شروط الدائنين لإتمام خطة الإنقاذ الثانية. وفي 5 يوليو رفضها الناخبون اليونانيون بنسبة 61 في المئة. وبعد ثمانية أيام، وقّع تسيبراس على شروط خطة إنقاذ ثالثة، بشروط تعادل في قسوتها تلك التي رفضها الاستفتاء للتو أو تفوقها. وكشفت الحادثة عن قيد بنيوي محدد: فالتفويض الديمقراطي بمقاومة البرنامج لا يكفي من دون القدرة على الخروج من الاتحاد النقدي. وقد استخدم الدائنون التهديد بالخروج من اليورو، أي سيناريو «غريكزيت»، ورقةَ ضغط طوال المفاوضات، وعوملت نتيجة الاستفتاء موقفًا تفاوضيًا أوليًا لا تعليمات ملزمة.لماذا لا يحمل النمط اسمًا
قاس المتخصصون أجزاء من النمط، لكنه نادرًا ما يصل إلى الجمهور قصةً واحدة. وثمة عوامل عدة تُبقي الأجزاء متفرقة.
أحدها لغة الوثائق. فخطابات النوايا التي تُرفع إلى صندوق النقد الدولي، وهي رسائل رسمية تلتزم فيها الحكومات الأعضاء ببرنامج من الصندوق، تصوغ الشروط بنبرة الضرورة التقنية الباردة: الحكومة «سوف» ترفع الأسعار، و«سوف» تغلق البنوك، و«تعتزم» إلغاء الدعم. إنها لغة تجعل الخيارات المتفاوض عليها تبدو حسابًا، وما فُرض فرضًا يبدو حتميًا. وخطاب إندونيسيا في يناير 1998 يُقرأ على هذا النحو من أوله إلى آخره.
وما تطمسه هذه النبرة هو الجواب عن السؤال البديهي: مطلوب ممن، ولمصلحة من؟ فالدائنون الذين حظوا بالحماية يمكن تسميتهم، وكذلك الأصول التي بيعت، والأسعار التي دُفعت، والمشترون. لقد كانت الشروط خيارات اتخذتها مؤسسة ذات هيكل حوكمة يمكن تحديده، يمثّل مصالح يمكن تحديدها.
ومنها الفصل بين التخصصات. فالاقتصاديون الذين قاسوا صعود اليمين المتطرف بعد الأزمات المالية يعملون في التاريخ الاقتصادي والتمويل. أما علماء السياسة الذين يدرسون احتجاجات التقشف وبقاء الحكومات في ظل برامج صندوق النقد الدولي فينشرون في مكان آخر، والمتخصصون في المناطق الذين يكتبون عن صعود تاكسين وعن كيرشنر وحزب البديل من أجل ألمانيا وتوطيد بوتين لسلطته ينشرون في مكان ثالث. ولكل تخصص أسباب منهجية وجيهة لحدوده. الأجزاء موجودة، لكن التسلسل كاملًا، من شروط الإنقاذ إلى سياسة العقد الذي يليه، نادرًا ما يُروى في مكان واحد.
وأبقى التأطير الصحفي الأجزاء متفرقة أيضًا. فقد وصلت التداعيات السياسية لكل أزمة إلى الصحافة الناطقة بالإنجليزية قصةً إقليمية. وقدّمت الصحافة «التاكسينوميكس» على أنها خصوصية تايلاندية، والكيرشنرية على أنها عودة البيرونية الأرجنتينية، كما تعود دائمًا، على نحوها المستغلق. وبدأ حزب البديل من أجل ألمانيا حزبًا مناهضًا لليورو، لكنه حين تحوّل إلى قضية الهجرة صار يُقرأ قصةً عن الهوية الألمانية والطابع الوطني، وقُرئ الفجر الذهبي على أنه خلل بلد مأزوم عاجز عن إدارة ماليته. ويجعل هذا التأطير النمطَ غير مرئي، لأنه لا يجعل كل تكرار مفهومًا إلا في سياقه المحلي، ويترك دون تفسير السبب الذي يجعل القصص المحلية تتخذ البنية نفسها مرة بعد مرة.
ثم هناك تصميم صندوق النقد الدولي. فهيكل حوكمته يمنح الدول الدائنة أغلبية، ويمنح الولايات المتحدة حق نقض فعليًا عبر قاعدة الأغلبية الخاصة البالغة 85 في المئة، ولا يتيح للدول المدينة أي سبيل لتجاوز تفضيلات الدائنين. وبالنظر إلى هذا الهيكل، فإن تفضيل الصندوق المتكرر لحماية الدائنين على حساب التعافي المحلي في تايلاند وإندونيسيا وروسيا والأرجنتين هو ما تقود أوزانه التصويتية إلى توقعه. ولم يكن هذا التفضيل مطلقًا. ففي أيرلندا عام 2010، دعا موظفو الصندوق إلى تحميل حَمَلة السندات الممتازة خسائر، وخسروا الجدل أمام البنك المركزي الأوروبي، وبحلول يوليو 2015 كان صندوق النقد الدولي يقول للمقرضين الأوروبيين إن اليونان تحتاج إلى تخفيف للديون أكبر بكثير مما كانوا مستعدين للنظر فيه.
تسمية النمط تتطلب قول من استفاد، والتعامل مع الشروط بوصفها خيارات.
وقد تؤدي الكلفة المهنية دورًا أيضًا. فالاقتصاديون الذين انتقدوا شروط صندوق النقد الدولي بأكثر العبارات مباشرة، ومنهم ستيغليتز وداني رودريك وها جون تشانغ، فعلوا ذلك وسمعتهم راسخة. وقد أطلق ستيغليتز أولى انتقاداته وهو كبير الاقتصاديين في البنك الدولي، وغادر ذلك المنصب عام 1999 بعد صدامات علنية مع الصندوق ووزارة الخزانة الأمريكية. أما الباحثون المبتدئون في الاقتصاد الدولي، فصندوق النقد الدولي والبنك الدولي بالنسبة إليهم مصدران رئيسيان للوظائف والبيانات وفرص النشر. وإذا كان ذلك يشكّل أجندات البحث، فهو يفعل ذلك من دون أن يقمع أحدٌ شيئًا، بحكم العادة المألوفة: أن يلاحظ المرء أيَّ الأسئلة تحظى بالتمويل.
ما الذي يتطلبه الأمر كي تنتهي واحدة من عمليات الإنقاذ هذه على نحو مختلف؟ لقد جاء إصلاح الصندوق نفسه بطيئًا: فتعديلات الحصص المتفق عليها عام 2010 لم تدخل حيز التنفيذ إلا عام 2016، وأبقت حق النقض الأمريكي على حاله. ولم يكن التفويض الديمقراطي كافيًا هو الآخر. كان خلف تسيبراس 61 في المئة من أصوات الاستفتاء في 5 يوليو، وبعد ثمانية أيام وقّع.
تنويه بشأن الذكاء الاصطناعي التوليدي
أُنشئ بعض محتوى هذه الصفحة و/أو حُرِّر بمساعدة الذكاء الاصطناعي التوليدي.
الوسائط
أبرز المصادر والمراجع
Funke, Manuel, Moritz Schularick, and Christoph Trebesch. “Going to Extremes: Politics after Financial Crises, 1870–2014.” European Economic Review, vol. 88, 2016, pp. 227–260. https://doi.org/10.1016/j.euroecorev.2016.03.006
Stiglitz, Joseph E. Globalization and Its Discontents. W. W. Norton, 2002.
International Monetary Fund. “Indonesia: Memorandum of Economic and Financial Policies.” Letter of Intent, January 15, 1998. https://www.imf.org/external/np/loi/011598.htm
International Monetary Fund Independent Evaluation Office. “The IMF and Recent Capital Account Crises: Indonesia, Korea, Brazil.” July 28, 2003. https://www.imf.org/external/np/ieo/2003/cac/ · https://www.imf.org/external/np/ieo/2003/cac/pdf/main.pdf
Guzman, Martin. “An Analysis of Argentina’s 2001 Default Resolution.” CIGI Papers No. 110, Centre for International Governance Innovation, October 2016. https://www.cigionline.org/static/documents/documents/CIGI%20Paper%20No.110WEB_0.pdf
NML Capital, Ltd. v. Republic of Argentina, 727 F.3d 230 (2d Cir. 2013). U.S. District Court (S.D.N.Y.), Judge Thomas P. Griesa; affirmed Second Circuit, August 23, 2013. https://www.courtlistener.com/opinion/1038272/nml-capital-ltd-v-republic-of-argentina/
Kaplan, Ethan, and Dani Rodrik. “Did the Malaysian Capital Controls Work?” NBER Working Paper 8142, 2001. https://www.nber.org/papers/w8142
Kharas, Homi, Brian Pinto, and Sergei Ulatov. “An Analysis of Russia’s 1998 Meltdown: Fundamentals and Market Signals.” Brookings Papers on Economic Activity, 2001. https://www.brookings.edu/wp-content/uploads/2001/01/2001a_bpea_kharas.pdf
International Monetary Fund. “IMF Approves Augmentation of Russia Extended Arrangement.” Press Release 98/31, July 20, 1998. https://www.imf.org/external/np/sec/pr/1998/pr9831.htm
International Monetary Fund. “Recovery from the Asian Crisis and the Role of the IMF.” IMF Issues Brief, June 2000. https://www.imf.org/external/np/exr/ib/2000/062300.htm
Wade, Robert. “Showdown at the World Bank.” New Left Review 7, January–February 2001. https://newleftreview.org/issues/ii7/articles/robert-wade-showdown-at-the-world-bank
Inter-Parliamentary Union. “Thailand: Parliamentary Elections, 2001.” PARLINE database archive. http://archive.ipu.org/parline-e/reports/arc/2311_01.htm
Inter Press Service. “Argentina: President-Elect to Face Challenge of Weak Mandate.” May 15, 2003. https://www.ipsnews.net/?p=5549
To Vima. “Cosco Acquires 51% of the Piraeus Port Authority.” August 10, 2016. https://www.tovima.gr/2016/08/10/international/cosco-acquires-51-shares-of-the-piraeus-port-authority/
European Central Bank. “Letters between the ECB and the Irish Minister for Finance” (2010, published 2014). https://www.ecb.europa.eu/press/html/irish-letters.en.html
International Monetary Fund. “IMF Members’ Quotas and Voting Power, and IMF Board of Governors.” https://www.imf.org/en/About/executive-board/members-quotas
International Monetary Fund. “IMF Quotas.” Factsheet. https://www.imf.org/en/About/Factsheets/Sheets/2022/IMF-Quotas
Dreher, Axel, and Martin Gassebner. “Do IMF and World Bank Programs Induce Government Crises? An Empirical Analysis.” International Organization, vol. 66, no. 2, 2012, pp. 329–358. https://doi.org/10.1017/S0020818312000094
Walton, John, and David Seddon. Free Markets and Food Riots: The Politics of Global Adjustment. Blackwell, 1994. https://www.wiley-vch.de/en/areas-interest/humanities-social-sciences/free-markets-and-food-riots-978-0-631-18247-4
Towse, Adrian, Anne Mills, and Viroj Tangcharoensathien. “Learning from Thailand’s Health Reforms.” BMJ, vol. 328, 2004, pp. 103–105. https://doi.org/10.1136/bmj.328.7431.103
International Monetary Fund. “Russian Federation Completes Early Repayment of Entire Outstanding Obligations to the IMF.” Press Release 05/19, February 2, 2005. https://www.imf.org/external/np/sec/pr/2005/pr0519.htm
Houses of the Oireachtas. Report of the Joint Committee of Inquiry into the Banking Crisis, Volume 1, Chapter 11: “Burden Sharing.” 2016. https://inquiries.oireachtas.ie/banking/volume-1-report/chapter-11/
International Monetary Fund. “Greece: An Update of IMF Staff’s Preliminary Public Debt Sustainability Analysis.” IMF Country Report No. 15/186, July 14, 2015. https://www.imf.org/external/pubs/ft/scr/2015/cr15186.pdf
